CBINSIGHTS의 2021년 보고서에 따르면, 폐업한 스타트업 111곳 중 38%가 현금이 부족해서 문을 닫았습니다. 기업이 아무리 높은 수익을 내고 고객 유치에 성공하더라도, 당장 사용할 수 있는 현금이 없다면 지속할 수 없습니다.
최근 소비자들이 지갑을 닫고 투자 심리가 위축되면서, 투자자들은 그 어느 때보다 ‘지속가능한 성장’을 중요하게 보고 있습니다. 이는 곧 스타트업의 재무 건전성과 현금 관리 능력이 기업 가치 평가의 핵심 척도가 되었음을 의미합니다.
그렇다면 경영진은 현금 관리를 어떻게 시작해야 할까요? 이 질문에 답하기 전에, 왜 현금 관리가 어려운지부터 명확히 정의해야 합니다.
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현금 흐름 관리가 어려운 이유
피네스트(Finnest)와 함께하는 많은 대표님들이 꼽는 가장 큰 이유는 "돈이 어디서 들어오고 나가는지 한눈에 볼 수 없다"는 것입니다. 직관적인 현금 흐름 파악이 가능해야 "다음 달 급여 지급일까지 충분한 현금을 확보할 수 있을까?" 와 같은 핵심적인 질문에 즉시 답할 수 있습니다.
은행 거래 내역을 보면 되지 않을까요?
은행 거래 내역은 거래가 많지 않고 계좌가 하나일 때는 어느 정도 흐름을 파악하는 데 도움이 될 수 있습니다. 하지만 기업이 성장하며 거래가 복잡해지면, '감'에 의존하는 것은 위험합니다. 비용을 효과적으로 통제하려면 정확히 어디서 돈이 나가고 들어오는지 알아야 합니다.
또한 은행 거래 내역은 다음과 같은 명확한 한계를 가집니다.
- 미래 예측의 어려움: 오늘의 잔액이 많아도, 미래에 지출될 비용(급여, 임대료 등)을 고려하지 않으면 자금이 부족해질 수 있습니다. 은행 거래 내역은 과거 데이터일 뿐, 이를 보더라도 미래 현금 흐름을 예측하기 어렵습니다.
- 거래 성격 파악의 한계: 은행 거래 내역에서 제공하는 거래처명만으로는 해당 거래가 영업 활동으로 인한 매출인지, 자산 매각 대금인지, 투자금 유치인지 알 수 없습니다. 현금 흐름의 출처를 모르면 액션 아이템을 도출할 수 없습니다.
현금흐름표를 보면 되지 않을까요?
재무제표 중 하나인 현금흐름표는 기업이 특정 기간 동안 영업 투자, 재무 활동별로 얼마나 현금이 유입하고 유출되었는지 보여 줍니다.
이는 거시적인 관점에서 유용한 인사이트를 주지만, 당장의 운영을 위한 구체적인 정보를 얻기에는 적합하지 않습니다.
영업활동 현금흐름의 경우 순이익에서 출발하여 비현금 비용을 가산하고 운전자본의 변동을 조정하는 간접법 기준으로 작성되어 있기에 각 계정 별 현금 흐름을 직관적으로 알기 어렵습니다.
(*비현금 비용은 감가상각비, 무형자산 상각비와 같이 실제 현금 지출이 없는 비용을 포함합니다)
예를 들어, '영업활동 현금 흐름이 증가했다'는 사실은 알 수 있어도, '어떤 부서 혹은 어떤 제품에서 영업활동이 증가했는지'에 대한 답을 찾기는 어렵습니다. 현금 확보가 시급한 상황에서 '어디서, 어떤 부서나 제품에 집중해야할지'에 대한 구체적인 판단을 내리기 힘든 것입니다.
무엇보다 가장 큰 문제는 '적시성'입니다. 매일 성장을 위해 달려야 하는 스타트업에게 1년에 한번 연 결산시 제공되는 재무제표의 현금흐름표는 너무 늦은 정보입니다.
피네스트는 이 문제를 어떻게 해결할까요?
피네스트는 경영진의 'unmet needs'를 해결하기 위해 다음과 같은 프로세스를 제공합니다.
첫째, 정확하고 시의적절한 데이터 수집 프로세스를 구축합니다. 여러 은행에 흩어진 거래 내역과 같은 미가공 데이터를 매일 자동으로 수집하여 통합합니다.
둘째, 현금흐름표를 직접법으로 재구성하여 고객으로부터 받은 현금, 공급업체에 지급한 현금, 직원에게 지급한 현금 등 영업활동으로 인한 주요 현금 유입과 유출 항목을 직접 보여줍니다. 경영진이 의사결정을 내릴 때 필요한 구체적이고 직관적인 정보를 얻을 수 있게 해줍니다.
셋째, 데이터를 경영진이 이해할 수 있는 맞춤형 언어로 재가공합니다. 각 거래 내역을 '직원 급여', '지급수수료_노무법인', '제품 A 매출'처럼 직관적인 계정 과목으로 분류하고 매핑하여 실시간 현금 흐름 리포트를 생성합니다.
이를 통해 경영진이 받게 될 핵심 결과물은 다음과 같습니다. (1) 자금일보 (2) 일일/월별 자금 수지 현황
자금일보
매일 아침, 경영진은 엑셀 혹은 구글시트 형태로 피네스트의 '자금일보'를 받아보게 됩니다. 이 리포트를 통해 전일 기준 ①시작 잔액, ②총 입금액, ③총 출금액, ④마감 잔액을 명확하게 확인할 수 있습니다. 또한, 모든 현금 흐름이 ⑤매출, 인건비, 운영비 등 명확한 출처에 따라 분류되어 있어 하루 동안의 자금 흐름의 경로를 직관적으로 파악할 수 있습니다.
일일/월별 자금 수지 현황
'자금일보'가 전일 기준 현금 흐름을 보여준다면, '월별/일별 자금 수지 현황' 리포트는 데이터를 기간별로 쌓아 전체적인 트렌드를 파악하게 해줍니다.
방대한 데이터를 한눈에 이해할 수 있도록, ① 총 입출금액과 ② 현금 흐름의 주요 출처와 현금 소진 속도(Burn Rate)를 요약하여 제공합니다. 이를 통해 경영진은 복잡한 재무 상황 속에서도 빠르게 핵심을 파악할 수 있습니다.
본 리포트에서도 ③ 매출, 인건비, 운영비 등 명확하고 세세하게 계정 과목을 분류하여 자금 흐름의 경로를 직관적으로 알 수 있습니다.
또 중요한 것은 미래를 예측하고 대비하는 것입니다. 피네스트는 과거 데이터의 루틴한 거래 패턴을 분석하고, 경영진과의 꾸준한 소통을 통해 ④ 미래에 발생할 입출금 내역을 미리 기입합니다. 이를 통해 경영진은 잠재적인 자금 부족 시점을 미리 파악하고 선제적인 대응 계획을 수립할 수 있습니다.
결론적으로, 피네스트의 솔루션은 경영진을 '감'에 의존하는 재무 관리에서 해방시켜 줍니다. 매일 업데이트 되는 데이터를 바탕으로 비용 구조를 최적화하고, 미래 자금 계획을 수립하며, 투자자들이 요구하는 '지속가능한 성장'의 기틀을 마련할 수 있습니다. 현금 흐름에 대한 완벽한 통제력을 갖는 것, 그것이 바로 스타트업 생존의 첫걸음입니다.
현금 흐름 관리에 대한 고민이 있으시다면 피네스트와 커피챗을 신청하세요. 친절하게 해결책을 제시해드리겠습니다.
